18 Bài học "đắt xắt ra miếng" từ cú trade cổ phiếu của GameStop (GME) - Phần 1

Tuần vừa qua quả là một tuần chóng mặt khi Phố Wall bị đảo lộn bởi những sự kiện dường như chưa từng xảy ra!

Tất cả các nhà đầu tư, từ những người newbie cho đến các tỷ phú công nghệ đều dán mắt vào cùng một số cổ phiếu.

FOMO đã mức ở cao nhất, đang trên đà phá vỡ thước đo của nó.



Những bài học có thể mất hàng năm trời mới lộ diện, chúng ta may mắn đã được học hỏi chỉ trong một tuần. Và trong bài viết này, hãy cũng xem qua một số bài học quan trọng nhất và cách bạn có thể thực hiện chúng trong các giao dịch trong tương lai nhé!

1. Định thời (timing) là tất cả

Bất kỳ cú trade tuyệt hảo nào cũng đều cần đến 2 phần chính: bản thân sự tiên đoán và định thời (timing). Cả hai đều cần phải căn chỉnh hợp lý nếu bạn muốn có trong tay một giao dịch có lợi nhuận.

Dự đoán đúng là là chưa đủ. Bạn còn cần phải đúng thời điểm nữa!

Chẳng hạn, nếu bạn dự đoán một cú sụp đổ của thị trường, bạn cần phải chính xác với thời điểm xảy ra. Nếu bạn dự đoán về một cú crash và thị trường đã chạy 100% trước khi giảm mạnh 50%, thì dự đoán của bạn là hoàn toàn vô giá trị.

Chỉ có những trader nào chọn đúng thời điểm thì mới có thể thu lợi từ các sự kiện đã được dự đoán.

2. Kỳ vọng về những điều không được mong đợi

Là trader, chúng ta rất thích giao dịch các động thái "ngoại lệ" - những động thái mà cổ phiếu trải qua sự biến động và tính thanh khoản đặc biệt. Mặc dù những cổ phiếu trải qua những động thái được coi là "ngoại lệ" so với các cổ phiếu cùng ngành, nhưng những động thái này không phải là không có tiền lệ. Trên thực tế, chúng ta chứng kiến chúng hầu như hàng ngày (đặc biệt là trong thị trường này).

Các động thái ngoại lệ thực sự khá phổ biến và các trader nên học cách kỳ vọng về những điều bất ngờ.

3. Đừng chống lại xu hướng

Thị trường luôn luôn đúng.



Hãy viết điều này ra và đừng quên nó!

Bạn không nhất thiết phải đồng ý với hành động giá hoặc tin rằng hành động đó là hợp lý, nhưng bạn phải tôn trọng nó. Chống lại xu hướng là một công thức cho thảm hoạ!

Các động thái trên các cổ phiếu như GME và AMC có hợp lý từ góc độ phân tích cơ bản không? Không! Nhưng, bạn có muốn thành một short seller (nhà bán khống) trước những đợt short-squeeze (bán non) quyết liệt kia không? Chắc chắn là không rồi...

Logic tương tự áp dụng cho bên còn lại của nước đi (phe mua). Khi bữa tiệc kết thúc, bạn chắc chắn sẽ không muốn trở thành một trader ôm lệnh ngồi khóc đúng chứ?

Hãy chú ý đến xu hướng của cổ phiếu và đảm bảo rằng bạn đang bắt đúng hướng của một động thái.

4. Thà muộn mà đúng còn hơn sớm mà sai

Các nhà bán khống là những người cảm thấy cần phải đoán đỉnh của một động thái hình parabol để có thể nắm bắt được càng nhiều pip giảm giá càng tốt.

Tuy nhiên, đoán đỉnh (đáy) là một trò chơi ngu ngốc!

Xin nhắc lại - Đừng giao dịch ngược xu hướng!

Khi một cổ phiếu đảo ngược xu hướng, bạn vẫn có nhiều cơ hội để nắm bắt xu hướng mới. Những gì bạn hi sinh trong độ chính xác (nghĩa là bắt đúng đỉnh), bạn sẽ bù đắp bằng sự chắc chắn.

Việc giao dịch theo xác suất diễn ra có lợi cho bạn rất đáng để đánh đổi với một điểm entry tốt hơn chỉ vài pip (đặc biệt là khi bạn đoán trật đỉnh và có nhiều khả năng bị thị trường "cán qua").

Sẽ tốt hơn nhiều nếu bạn vào muộn với một giao dịch có 70% cơ hội có lợi cho bạn, hơn là vào sớm với một giao dịch có 70% cơ hội không có lợi cho bạn - đặc biệt là trong phe bán khống - nơi rủi ro về mặt lý thuyết là vô hạn. Bạn nên trễ 1-2 pip còn hơn là vào sớm 10-20+ pip.



Cú trade của GameStop vẫn đang diễn ra, nhưng đây là một ví dụ về một cổ phiếu đã có một cú đảo chiều tuyệt vời cho phe bán khống. Bạn nhận thấy điều gì?

Một khi cổ phiếu đảo ngược xu hướng, nó sẽ đi thẳng xuống và có rất nhiều cơ hội giao dịch có rủi ro thấp nhưng xác suất thắng cao hơn.

5. Tránh FOMO

Khi chúng ta thảo luận về các mẹo giao dịch thì điều quan trọng cần phải chỉ ra là "KHÔNG giao dịch" cũng là một lựa chọn tuyệt vời.

Đôi khi, hành vi tấn công tốt nhất chính là phòng thủ tốt. Chắc chắn, bạn sẽ không kiếm được tiền, nhưng bạn cũng sẽ không mất bất kỳ khoản tiền nào.



Khi các mã cổ phiếu xuất hiện tràn lan trên các tít báo, bạn có thể bị cám dỗ để động thủ. Chứng FOMO sẽ bị kích hoạt và bạn cảm thấy cần phải tham gia vào thứ có thể là một cú trade thay đổi cuộc đời bạn.

Tuy nhiên, đấy là một chiến lược cảm tính, chứ không phải là một chiến lược giao dịch logic. Hãy kiểm chế nó lại!

Đôi khi, vở kịch hay nhất chính là đứng ngoài để bạn còn có thể giao dịch vào một ngày khác. Nếu bạn không hiểu một động thái, hãy tránh nó. Hãy biết lợi thế của mình nằm ở đâu mà hành động.

Bạn có thể tưởng tượng việc bán khống một cổ phiếu ở mức $50 và xem nó tăng vọt lên $500 trong vài ngày tới không? Hay mua một cổ phiếu ở mức $500 và xem nó giảm mạnh xuống $100 chỉ trong vài giờ? Khi đối mặt với những tình huống khó khăn này, chắc chắn bạn sẽ ước giá mà mình đã ngồi khoanh tay và tránh giao dịch hoàn toàn.

Nếu bạn đang mắc phải chứng FOMO, hãy mau thức tỉnh và chấp nhận rằng không giao dịch cũng là một vị thế đáng để lựa chọn.

6. Phớt lờ sự cường điệu

Sự cường điệu có thể gây ra cả FOMO và nỗi sợ hãi sâu sắc. Nếu bạn nghe thấy một cổ phiếu đang ở mức $100 và sắp tăng lên $1.000, FOMO sẽ bắt đầu có lợi cho các trader đứng ngoài và nỗi sợ hãi sẽ len lỏi vào các trader ở phe bán của giao dịch.

Sự cường điệu, theo định nghĩa, còn được hiểu là sự phóng đại. Nếu bạn thấy mình đang tin hoặc nói về những câu nói vô lý, gây xúc động mạnh, thì có lẽ bạn cần phải xuống tàu ở điểm dừng tiếp theo.

Giao dịch hiệu quả cần phải dựa trên logic. Tất nhiên, mọi suy đoán đều có tính không chắc chắn, nhưng không phải mọi suy đoán đều đáng tin như nhau. Suy đoán cực đoan là "sự cường điệu" và cần phải tránh bằng mọi giá.

7. Biết người bạn đang giao dịch cùng là ai

Hoạt động giao dịch trong tuần vừa qua như một lời nhắc nhở rằng, với tư cách là một trader, chúng ta không nên giao dịch đơn lẻ trong suy nghĩ của chính mình. Chúng ta đang giao dịch với những người tham gia thị trường khác, tất cả đều có quy trình và chiến lược suy nghĩ độc đáo của riêng họ.

Việc nghĩ về mọi trader ngoài kia sẽ khiến bạn phát điên lên, nhưng có thể sẽ rất hữu ích khi nghĩ về những người tham gia thị trường khác, vì họ có thể ảnh hưởng đến hướng đi của một giao dịch.



Điều này khá hiển nhiên với nhóm trader giao dịch các "story stock" (cổ phiếu mang lại thu nhập tiềm năng, và tiềm năng được dự đoán trên cơ sở tin cậy), trong khi những người khác chỉ đơn giản là giao dịch theo hành động giá.

Một nhóm cổ đông nhiệt huyết có thể tác động đến cách giao dịch một cổ phiếu. Hãy nghĩ về một số động lực thị trường biến động và được thảo luận rộng rãi nhất trong thập kỷ qua.

Câu chuyện Bitcoin/ tiền điện tử/ blockchain đã xuất hiện trong các bữa tối của các trader. Hay Tesla, câu chuyện về Elon Musk - một thiên tài với cuộc cách mạng hoá ngành công nghiệp ô tô... Tất cả chúng sẽ tác động đến hướng đi của các tài sản giao dịch.

Mặc dù những câu chuyện như thế này không hoàn toàn chịu trách nhiệm về bất kỳ hành động giá nào của cổ phiếu, nhưng chắc chắn, nó đã ảnh hưởng đến cách mọi người giao dịch các cổ phiếu như GME, BB, NOK và những cổ phiếu khác.

8. Hiểu về cơ chế short-squeeze

Không có gì phải bàn cãi về thực tế là đà tăng của tuần trước được thúc đẩy mạnh mẽ bởi một đợt short-squeeze (ép mua để chốt lệnh bán). Đây không phải là lần đầu tiên điều này xảy ra và chắc chắn sẽ không phải là lần cuối cùng.

Các trader cần hiểu về cơ chế của một đợt short-squeeze để có thể hiểu rõ hơn khi nào thì đà tăng dường như phi lý có thể xuất hiện.

Khi các nhà đầu tư bán khống một cổ phiếu, thì thứ họ vay là cổ phiếu chứ không phải là tiền, cho nên sau này, họ cũng phải mua lại cổ phiếu để trả cho broker.

Việc cover (đóng vị thế) có tác dụng tương tự như việc vào một vị thế mua, tức là nó sẽ đẩy giá cổ phiếu lên cao hơn (dựa trên các nguyên tắc cung/cầu cơ bản).

Loại hoạt động giao dịch này diễn ra hàng ngày, nhưng khi cổ phiếu bị bán khống nặng nề, thì một đợt short-squeeze có thể xảy ra sau đó.

Các trader nên biết về sự yêu thích của phe bán khống cổ phiếu để họ có thể nhận ra khi nào thì một cổ phiếu có thể dễ bị ảnh hưởng bởi sự biến động gia tăng của đợt short-squeeze.

Điều quan trọng là phải hiểu những gì xảy ra sau đợt short-squeeze. Một khi giao dịch được đóng lại và phần lớn phe bán khống phải mua để chốt lệnh bán, kinh tế học cơ bản sẽ hoạt động trở lại và cổ phiếu sẽ mất đà.


Mình tạm kết Phần 1 tại đây!

Nếu anh em thấy thích những bài học này thì hãy để lại comment bên dưới để Huệ cố gắng ra Phần 2 sớm nhất có thể cho mọi người nhé!

Nếu thấy bài viết này hay hoặc hữu ích thì đừng quên THẢ TIM, SHARE VÀ COMMENT để ủng hộ mình nhiều hơn nữa nhé!! Nice day cả nhà