- 5,073
- 29,701
“If you do not manage the risk, eventually they will carry you out.”
Larry Hite
Larry Hite là một diễn viên, nhà biên kịch, người sáng lập nên một ban nhạc rock, và trên hết ông là một người quản lý Hedge fund đầy tài năng. Hiện tại ông đã nghỉ hưu nhưng trong quá khứ, ông đã có thời kỳ điều hành quỹ Mint Investment Management Co. đạt mức lợi nhuận khoảng 30% trong 13 năm.
Larry Hite
Bài viết này sẽ chia sẻ những quan điểm và lời khuyên của ông về một khía cạnh mang tính sống còn trong trading – Quản lý rủi ro.
Xin bắt đầu câu chuyện quản lý rủi ro bằng cuộc phỏng vấn của Jack Schwager (tác giả của quyển Phù thủy thị trường) với Lary Hite 10 năm trước. Trong buổi phỏng vấn, Larry cho thấy mình là người bị ám ảnh bởi khái niệm quản lý rủi ro, ông đã đề cập đến rủi ro 36 lần trong bản chép dài 7 trang.
Ông nói:
“So the very first rule we live by at Mint is: Never risk more than 1 percent of total equity on any trade. By only risking 1 percent, 1 am indifferent to any individual trade. Keeping your risk small and constant is absolutely critical.”
Tạm dịch: “Nguyên tắc tồn tại hàng đầu tại Mint (quỹ mà ông điều hành) đó là không rủi ro quá 1% vốn trên bất kỳ một giao dịch nào. Chỉ rủi ro 1% và không hề có ngoại lệ. Giữ mức rủi ro thấp và cố định là điều quan trọng nhất.”
- Quản lý rủi ro dựa trên cảm giác (tăng giảm không có qui tắc).
- Giảm rủi ro khi tài khoản tăng trưởng (không tận dụng được lãi kép).
- Tăng rủi ro khi thua lỗ liên tục với kỳ vọng gỡ lại số lỗ.
Ông nói tiếp:
“The truth is that, while you can’t quantify reward, you can quantify risk.”
Tạm dịch: “Sự thực là bạn có thể không định lượng được mức lơi nhuận kỳ vọng nhưng rủi ro thì hoàn toàn có thể.”
Chúng ta không thể tiên đoán những sự kiện có ảnh hưởng đến thị trường, chúng ta chỉ có khả năng phản ứng lại khi nó xuất hiện. Do đó, không quan trọng hệ thống giao dịch của bạn tốt như thế nào, phần cần tập trung nhất chính là quản lý rủi ro, nếu thất bại ở khâu này, thị trường sẽ cuốn lấy tài khoản của bạn.
Chúng ta thường hay kháo nhau rằng mới cháy tài khoản này, tài khoản kia, nếu thực sự tuân thủ mức rủi ro 1% bạn sẽ nhận ra tài khoản khó cháy đến mức nào.
Kết thúc bài viết này chúng ta sẽ nghe qui tắc cuối cùng của ông:
“If you don’t bet, you can’t win. If you lose all your chips, you can’t bet!”
Tạm dịch: “Nếu không cược, bạn không thể thắng. Nếu thua hết vốn, bạn không thể tiếp tục cược.”
Nếu muốn tiếp tục ở lại cuộc chơi, trader không còn cách nào khác là phải quản lý rủi ro thật tốt.
Safe trading,
Tham khảo FU
>> Đánh giá của ASIC: 80% Binary Option , 72% CFDs, và 63% FX trader thua lỗ
Giới thiệu sách Trading hay
Thấu hiểu Hành vi giá Thị trường Tài chính - Understanding Price Action
Là quyển sách hướng dẫn giao dịch Phương Pháp Price Action của Bob Volman, chỉ sử dụng duy nhất một đường MA và cấu trúc thị trường cùng hành vi giá để tìm kiếm lợi nhuận
Chỉnh sửa lần cuối:
Bài viết liên quan