Phỏng vấn Michael Masters - Triết lý của một phù thuỷ thị trường

[Nhật Hoài]

Phỏng vấn Steve Lescarbeau - Phù thuỷ thị trường và các hệ thống giao dịch tối thượng

Hãy làm những việc này thường xuyên để cải thiện khả năng trading

Năm năm trước đây, Michael Masters là 1 môi giới chứng khoán thất nghiệp, hôm nay ông là 1 trong những nhà giao dịch cổ phiếu lớn nhất nước Mỹ. Michael Masters là 1 nhà quản lý quỹ bắt đầu sự nghiệp bằng nghề môi giới, và ông có những triết lý về thị trường thực sự khác biệt, và chính sự khác biệt đó đã đem lại thành công cho ông.

Hôm nay, chúng ta cùng nghe bài phỏng vấn Michael Masters của Jack D. Schwager, để xem các triết lý thị trường của ông khác biệt như thế nào.

Ông học được gì từ cha của mình, người đã dạy cho ông rất nhiều về giao dịch?

Ông ấy đã dạy tôi về tầm quan trọng của việc chốt lãi, và tôi đã đưa nó vào chiến lược của mình. Bố tôi và tôi đều luôn có ý tưởng rằng lợi nhuận là không có thật cho đến khi nó được chốt.

Ngoài ra, ông còn dạy cho tôi tầm quan trọng của việc tuân thủ kỷ luật. Nếu bạn bị thua lỗ, hãy thoát ra.

Michael Masters​

Trải nghiệm nào của ông ở thời đại học đã cho ông kinh nghiệm quý giá trong đầu tư?

Tôi đã đến học tại đại học Tennesse vì có 1 suất học bổng bơi lội. Trải nghiệm đó đã giúp rất nhiều. Nếu không có nền tảng đó thì có lẽ tôi đã không được như ngày hôm nay.

Nhờ bơi lội, tôi được làm quen với nỗi đau. Chúng tôi luyện tập rất điên cuồng. Chúng tôi bơi khoảng 20-25 km một ngày. Huấn luyện viên sẽ đến và nói, “Nào chúng ta sẽ làm 100 lượt 200m nào”, và bạn sẽ ỉu xìu ngay lập tức. Bạn biết như thế sẽ rất đau. Điều đó đã làm cho tôi quen với sự đau đớn khi thua lỗ. Tôi đã không còn sợ thua lỗ nữa.

Ông xác định thời điểm để thoát ra khỏi 1 vị thế bằng cách nào?

Đó là sử dụng giới hạn về thời gian. Đối với mọi giao dịch, tôi đều để cửa sổ thời gian. Nếu trong khoảng thời gian đó mà không có chuyện gì xảy ra, thì có lẽ thị trường đã không phản ứng với sự kiện đó.

Ông còn lời khuyên nào cho nhà đầu tư không?

Một trong những lợi ích của nhà môi giới bán lẻ chính là nhìn thấy được rất nhiều sai lầm của mọi người. Dựa trên kinh nghiệm này, lời khuyên quan trọng nhất tôi có thể dành cho các nhà đầu tư là: phải có kế hoạch. Biết tại sao bạn đang mua 1 cổ phiếu, và biết bạn đang mong chờ những gì ở giao dịch đó. Chỉ cần lùi lại 1 bước và suy nghĩ về những gì bạn đang làm, bạn có thể tránh được rất nhiều sai lầm.

***

Phương pháp giao dịch của Michael Masters có thể được tóm tắt thành quy trình 4 bước:

1. Học hỏi từ kinh nghiệm: Với bất kỳ giao dịch nào đáng học hỏi (dù thắng hay thua), hãy viết ra những gì bạn học được từ kinh nghiệm thị trường về giao dịch đó. Dù bạn viết vào cuốn nhật ký của nhà giao dịch hay viết vào mặt sau của tấm danh thiếp cũng chả khác nhau, điều quan trọng là bạn ghi lại 1 cách có hệ thống những bài học thị trường đã xảy ra.

2. Xây dựng một triết lý giao dịch: Biên soạn những bài học về giao dịch dựa trên kinh nghiệm của bạn thành 1 triết lý kinh doanh chặt chẽ. Ở đây gồm 2 điểm. Thứ nhất, Theo định nghĩa, những người mới bắt đầu không thể làm được bước này, bởi cần có kinh nghiệm từ nhiều giao dịch để xây dựng được 1 triết lý giao dịch có ý nghĩa. Thứ hai, bước này là 1 quá trình năng động, khi 1 nhà giao dịch tích luỹ được nhiều kinh nghiệm và kiến thức, triết lý hiện tại nên được điều chỉnh cho phù hợp.

3. Xác định các giao dịch có xác suất cao: Sử dụng triết lý giao dịch của bạn để xây dựng 1 phương pháp xác định các giao dịch có xác suất cao. Ngay cả khi mỗi điều kiện cung cấp chỉ 1 chút lợi thế, thì sự kết hợp của nhiều điều kiện như vậy có thể cho bạn 1 giao dịch với lợi thế đáng kể.

4. Có kế hoạch: Phải biết bạn mở vị thế như thế nào, và làm thế nào để thoát khỏi vị thế. Nhiều nhà đầu tư phạm phải sai lầm khi chỉ tập trung vào việc mở vị thế. Michael Masters không chỉ có phương pháp cụ thể cho việc chọn và mở vị thế mà ông còn có hẳn 1 kế hoạch để thanh lý vị thế. Ông sẽ thoát bất cứ khi nào có 1 trong 3 trường hợp sau đây:

• Lợi nhuận mục tiêu của ông đã thành hiện thực
• Các chất xúc tác không có tác dụng hoặc các cổ phiếu không phản ứng như dự kiến
• Các cổ phiếu không phản ứng trong 1 thời gian được xác định (giới hạn thời gian sẽ được kích hoạt)

Còn triết lý giao dịch của anh em là gì, có giống với Michael Masters không? Mời để lại comment bên dưới nhé.

Nguồn stock market wizards​