Khuôn mẫu hành vi đám đông khi giao dịch trên thị trường - Liệu bạn có phải là một trong số đó?

Chúng ta thường dành nhiều thời gian ngồi trước máy tính mỗi ngày để cố gắng kiếm lợi từ biến động tỷ giá, vậy chúng ta cùng xem một trong những ngày điển hình mà một trader cố gắng kiếm lợi nhuận từ thị trường như thế nào nhé.

Phần lớn nhà giao dịch đã nghiên cứu nhiều về tài liệu trading, thậm chí còn phát triển hệ thống giao dịch của riêng mình đều cho rằng bản thân là một nhà giao dịch tiên tiến.

Khi mở biểu đồ lên thì chúng ta sẽ cố gắng tìm kiếm tín hiệu giao dịch xuất hiện trên biểu đồ, chẳng hạn như ví dụ bên dưới:


Nhiều trader sẽ cân nhắc mua lên khi giá chạm vào đường trung bình động vì lúc này đường trung bình được coi như là ngưỡng kháng cự và giá có thể đảo chiều từ vùng này.

Tuy nhiên phần lớn nhà giao dịch chỉ nghĩ đến chuyện giao dịch có lợi nhuận mà quên đi việc đặt dừng lỗ cho chiến lược giao dịch. Cũng có nhiều trader không hề quan tâm đến việc đặt dừng lỗ.

Và ở phần biểu đồ tiếp theo bạn có thể thấy là giao dịch này đã thua lỗ khi giá giảm mạnh:


Tuy nhiên với những nhà giao dịch đặt dừng lỗ xa hoặc không đặt dừng lỗ thì phần lớn trong số họ vẫn giữ hy vọng giá quay trở lại nên họ sẽ tiếp tục giữ lệnh.

Và ở biểu đồ tiếp theo bạn thấy giá bật tăng lên một ít làm cho những nhà giao dịch đó giữ hy vọng:




Nhưng sau một cú giảm mạnh thì khiến cho tất cả những trader này đều phải dừng lỗ và cắt lệnh.

Có thể thấy rằng ngay thời điểm mà chúng ta cảm thấy thị trường đi đúng với kế hoạch của bản thân thì đó lại hay trở thành thời điểm chúng ta bị thị trường vả mặt.

Đây chỉ là một số ít trong những hành vi của các nhà giao dịch nhỏ lẻ và trong bài viết này chúng ta cùng tìm hiểu xem các khuôn mẫu hành vi của đám đông trên thị trường. Chính những khuôn mẫu này khiến cho họ phải chịu thua lỗ và chúng ta có thể dựa vào đó để rút ra bào học cho bản thân và không mắc phải những trường hợp này.

1. Phần lớn nhà giao dịch mở lệnh theo sự thôi thúc

Nói cách khác thì đây là những nhà giao dịch đi theo xu hướng của thị trường hoặc cố gắng bắt kịp một xu hướng đảo chiều.

Họ không thực sự tập trung vào việc xác định xu hướng, trên thực tế thì những người này có thể nhận thấy rằng giá đang di chuyển một hướng trong thời gian dài và có rất nhiều người sẵn sàng mở giao dịch theo hướng này. Nhưng cũng có rất nhiều người không tin rằng giá sẽ tiếp tục di chuyển theo cùng một hướng vì nó đã di chuyển lên hoặc xuống trong một khoảng thời gian và khoảng cách đáng kể.

Các bạn nhìn vào tình huống sau:



Phía bên trái cho chúng ta thấy được tình hình thị trường tại hai thời điểm nhất định và phía bên phải hiển thị sự khác biệt giữa các điểm này. “Ít giao dịch hơn” là thể hiện của những giao dịch đã bị đóng và “Giao dịch nhiều hơn” là thể hiện của những giao dịch được mở trong diễn biến thị trường hiện tại này.

Ví dụ đã cho thấy rõ ràng rằng số lượng giao dịch bán nhiều hơn giao dịch mua được mở trong xu hướng đi lên.

Nếu như chúng ta suy nghĩ về số lượng giao dịch được mở theo xu hướng hiện tại thì 60% giao dịch sẽ được mở ngược xu hướng và chỉ có 40% giao dịch được mở theo xu hướng.

Mong muốn của hầu hết các nhà giao dịch là mở lệnh tại thời điểm này, gần với biên của một mô hình không có đỉnh được thiết lập, và nó cũng là nền tảng cho khuôn mẫu của hành vi đám đông.

2. Các giao dịch thắng thường được đóng lệnh nhanh hơn khoảng 2 lần so với các giao dịch thua lỗ

Nỗi sợ hãi của con người chính là nguyên nhân sâu xa của khuôn mẫu hành vi này. Chúng ta sợ thua lỗ và vui vẻ khi có được lợi nhuận.

Dây là lý do vì sao thời gian trung bình của một giao dịch thắng chỉ khoảng 1 giờ nhưng giao dịch thua thì kéo dài tới hơn 2 giờ.

Một khía cạnh thú vị khác đó là tại một thời điểm nào đó, laoij hành vi này sẽ dẫn đến việc gia tăng các giao dịch thua lỗ trên thị trường. Có thể nói tỷ lệ các nhà giao dịch chiến thắng hiếm khi vượt quá 40% và chính xác thì nó thường dao động từ 30 đến 35%.

Khuôn mẫu của hành vi thứ nhất và thứ hai này góp phần lớn vào sự vượt trội về tỷ lệ những nhà giao dịch mở lệnh và chúng ta có thể áp dụng điều này vào trong giao dịch.

3. Điểm dừng lỗ thường ít được đặt hơn điểm chốt lời

Hầu hết những người mới giao dịch và những nhà giao dịch có kinh nghiệm hơn đều thực sự đau khổ vì không đặt mức dừng lỗ. và lý do lại là nằm ở tâm lý con người.

Chúng ta không biết phải đặt mức dừng lỗ ở đâu để không bị thị trường kích hoạt một cách ngẫu nhiên, thể nên nhiều nhà giao dịch không muốn đặt nó. Vậy nên có rất nhiều nhà giao dịch đặt điểm dừng lỗ tư tưởng, tức là nếu như thị trường đi ngược lại với chiến lược một mức độ nhất định thì sẽ tự động đóng lệnh một cách thủ công.

Cá bạn nhìn hình bên dưới:


Như bạn có thể thấy được tỷ lệ giũa mức dừng lỗ và mức chốt lời gần bằng ½, tức là chỉ có 40% trong số tất cả các giao dịch đang mở có điểm dừng lỗ.

4. Mức giá cực đoan là mức giá phổ biến nhất mà đám đông thị trường đặt mức dừng lỗ

Bạn có thể nghe nói rằng mức dừng lỗ nên được đặt phía trên đỉnh hoặc bên dưới đáy gần nhất. Với ý tưởng rằng nếu như thị trường đạt được mức đỉnh hoặc đáy gần nhất thì giá có thể sẽ đi xa hơn nên thường phần lớn nhà giao dịch sẽ đặt điểm dừng lỗ của chiến lược tại đó.



Tất nhiên là có một số logic đằng sau điều này và nó cũng đã đúng trong một thời gian. Khi giá tiến gần đến đỉnh trước đó thì tâm lý của nhà giao dịch sẽ càng bất ổn, tâm lý này lan rộng khắp các nhà giao dịch và khiến giá tăng vọt vượt qua các đỉnh này. Đây cũng là lý do vì sao đám đông có thói quen di chuyển điểm dừng lỗ lên phía trên mức giá cao hoặc bên dưới mức giá thấp này.

Tuy nhiên ngày nay thị trường được kiểm soát bởi các nhà tạo lập thị trường và các mức dừng lỗ này là mối quan tâm lớn đối với họ khi mở giao dịch.

Bất chấp sự thay đổi của thị trường thì thói quen đặt dừng lỗ ở đỉnh và đáy vẫn được giữ nguyên.

5. 80% giao dịch có điểm chốt lời

Mọi người háo hức với việc đặt chốt lời hơn là dừng lỗ. Các bạn nhìn biểu đồ thú vị bên dưới:

• Có 40% giao dịch có điểm dừng lỗ và 30% trong số đó có chốt lời
• 80% giao dịch có điểm chốt lời và 30% trong số đó có điểm dừng lỗ
• 10% giao dịch không có điểm dừng lỗ cũng như điểm chốt lời

6. Chốt lời được thiết lập một cách sơ sơ mà không cần tham chiếu đến các vùng giá quan trọng

Điều này là do sự đa dạng của các phương pháo giao dịch với lại việc thiết lập chốt lời rộng hơn nhiều so với thiết lập dừng lỗ.

Và điều này có thể cho chúng ta một kết luận rằng, khối lượng trung bình các nhà giao dịch đặt chốt lời một cách hỗn loạn mà không tham chiếu.

7. Mở giao dịch ngẫu nhiên

Giá duy trì ở một vùng càng lâu thì khối lượng giao dịch được mở cấp độ này càng lớn. Vậy nên các nhà giao địch được phân bổ đều theo thời gian, nên không có điểm vào lệnh chung và mọi người đều tham gia thị trường bất cứ khi nào họ muốn.

Nhiều nhà giao dịch mở lệnh một cách không có chủ ye, ngay cả khi không có tín hiệu giao dịch nào. Họ đơn giản là muốn mở giao dịch và họ sẽ luôn tìm ra lý do để làm điều này. Động lực của họ có thể nằm ở việc thiếu cách tiếp cận có hệ thống hoặc ở sự đa dạng của các tín hiệu vào lệnh. Nhưng có thể thấy được đây là hành vi đặc trưng của đám đông.

Làm cách nào để không bị hòa nhập vào đám đông

Dưới đây là một vài khuyến nghị để giúp bạn không bị hòa nhập vào đám đông:

• Luôn mở giao dịch của bạn đi theo xu hướng xung lượng của sóng đẩy hiện tại, đừng giao dịch trong điều kiện thị trường không rõ xu hướng
• Luôn đặt mức dừng lỗ nằm bên ngoài vùng số tròn, vùng đỉnh hoặc vùng đáy
• Đôi khi có thể bỏ qua điểm chốt lời, vì nếu đoán đúng hướng của thị trường thì giá có thể tiếp tục di chuyển xa hơn theo hướng này trong một thời gian
• Nếu bạn quyết định đặt chốt lời, thì hãy đặt ở vùng cự đoan, nơi mà nhiều người sẽ đặt điểm dừng lỗ của họ
• Chỉ tham gia thị trường khi thực sự có tín hiệu giao dịch
• Chuyển sự chú ý và tập trung của bạn từ chốt lời qua điểm dừng lỗ. Bạn cần phải đảm bảo rằng rủi ro cảu bạn luôn nằm trong giới hạn
• Nên tham gia giao dịch với lệnh chờ hơn là lệnh thị trường

Mời anh em tham khảo bài viết.